📋Прогнозы аналитиков перед отчетом NVIDIA (продолжение)

@usstocksnews | YouTube | Чат

▪️Susquehanna (Выше рынка, PT: $180):

«Спрос на ИИ продолжает расти, поддерживаемый расширяющимися гипермасштабными капитальными вложениями и суверенными проектами ИИ.

Улучшения поставок неоднозначны, с более короткими сроками поставки и более низкими ценами на вторичном рынке для графических процессоров Hopper».

▪️HSBC (Покупать, PT: $200):

«Динамика развития центров обработки данных остается устойчивой в 2026 финансовом году, при этом капитальные затраты на гипермасштабирование в 2025 году ускоряются.

Мы ожидаем, что продажи за третий квартал составят $35,3 млрд, что превзойдет консенсус $32,5 млрд, а также сильный рост продаж в 4-м квартале 2025 года и 1-м квартале 2026 года.

Проблемы с цепочкой поставок Blackwell ослабевают, но ожидания остаются высокими».

▪️Evercore ISI (Выше рынка, PT: $189):

«Хотя краткосрочные риски сбалансированы, мы видим позитивные индикаторы, такие как ускорение бронирования облачных сервисов и тенденции к росту капитальных затрат в гипермасштабе.

Несмотря на повышенные ожидания, мы ожидаем пересмотра EPS в сторону повышения и рассматриваем оценку как нейтральную на уровне 37x P/E».

▪️Jefferies (Покупать, PT: $185):

«Комментарии от клиентов гипермасштаба остаются оптимистичными, но некоторые оценки Уолл-стрит могут завышать средние цены продаж.

Мы оцениваем доход центров обработки данных в размере $180–200 млрд в 2026 финансовом году.

▪️Oppenheimer (Выше рынка, PT: $175):

«Результаты F3Q и прогнозы F4Q, вероятно, выиграют от устойчивого спроса на ускорители ИИ.

Доля Китая остается на уровне 12% от продаж, а ожидаемая маржа составляет около 72%.

Компания занимает наилучшие позиции в сфере ИИ благодаря своему комплексному подходу к оборудованию и программному обеспечению».

▪️Raymond James (Покупать, PT: $170):

«Ожидается еще один сильный квартал, обусловленный спросом на Hopper и ранним ростом Blackwell.

Консенсусные ожидания выросли, но ограничения поставок и постепенный рост Blackwell могут сдержать краткосрочный рост.

Мы видим, что спрос ускорится к 2025 году с возможностями в кластерах Spectrum-X GPU».

#nvda

Читать новости о компании NVIDIA Corporation